Hacienda recauda más de 7.300 millones extra en 2025 por cambios fiscales y subidas de IVA

La economía española enfrenta un año fiscal marcado por ajustes normativos estratégicos, donde la combinación de subidas de IVA, reformas en el Impuesto sobre Sociedades, nuevos tributos y la recuperación de gravámenes previos permite a Hacienda proyectar cifras récord, mientras se mantiene un equilibrio entre sostenibilidad presupuestaria y competitividad económica.

Ajustes en el IVA y su impacto recaudatorio

El Ministerio de Hacienda destaca que la recuperación del IVA sobre productos esenciales ha tenido un efecto directo sobre los ingresos fiscales. A partir de enero de 2025, se restablece el tipo del 4% sobre alimentos básicos como aceite de oliva, pan, leche, huevos y queso, previamente reducido al 2%.

Simultáneamente, se incrementa al 10% el gravamen sobre aceites de semillas y pasta, frente al 7,5% aplicado hasta finales de 2024. La electricidad también experimenta un ajuste, con la recuperación del tipo general del 21% desde el 1 de enero, tras el tipo reducido del 10% que había sido excepcional debido al alza de precios energéticos por la guerra de Ucrania.

Hacienda estima que estas medidas han generado un incremento neto de 2.102 millones de euros, donde 1.936 millones provienen de alimentos y 513 millones de energía. Según fuentes oficiales, “estas subidas y cambios impositivos contribuyen de manera directa a reforzar los ingresos fiscales y permiten equilibrar la recaudación frente a las medidas de estímulo adoptadas en ejercicios anteriores”.

Reformas estructurales en el Impuesto sobre Sociedades

El Impuesto sobre Sociedades aporta 3.050 millones de euros adicionales, consolidando el impacto de varias reformas estructurales. Entre las principales destacan:

• La reversión obligatoria de pérdidas por deterioro, limitando la consolidación al 50% de las pérdidas de los grupos empresariales.
• La reducción de la compensación de bases imponibles negativas en grandes empresas con facturación superior a 20 millones, del 70% al 50% o 25%.

Hacienda explica que “el incremento neto es de 3.050 millones, de los cuales 2.309 millones se deben al efecto que ha tenido la consolidación de solo el 50% de las pérdidas de los grupos”, mientras que 1.696 millones adicionales provienen de la limitación en la compensación de bases negativas.

El tercer pago fraccionado de 2024 contribuye con 36 millones, resultado de la extensión del plazo de ingreso en municipios afectados por la dana, como la provincia de Valencia.

Impuestos especiales y nuevos tributos

El conjunto de impuestos especiales genera un incremento de 806 millones de euros, desglosado en:

• 436 millones por la recuperación del tipo sobre electricidad.
• 344 millones por la subida en el Impuesto Especial sobre Labores del Tabaco.
• 26 millones por la entrada en vigor del nuevo tributo sobre cigarrillos electrónicos y productos relacionados con el tabaco.

Además, el Impuesto sobre el Margen de Intereses y Comisiones de determinadas entidades financieras, que sustituye al gravamen temporal sobre bancos y establecimientos de crédito, aporta 1.423 millones, consolidando una fuente estable de ingresos extraordinarios. La recuperación total del tipo en el Impuesto sobre el Valor de la Producción de la Energía Eléctrica contribuye con 807 millones adicionales.

Otras medidas normativas, aplicadas en la declaración del IRPF 2024, agregan aproximadamente 550 millones, mientras que actuaciones fiscales extraordinarias en provincias afectadas por la dana suman cerca de 600 millones.

Efectos negativos por sentencias y devoluciones

A pesar del incremento generalizado de ingresos, algunas partidas generan resultados negativos:

• Devoluciones extraordinarias por sentencias reducen la recaudación en 407 millones.
• En el IRPF, la variación neta negativa alcanza 834 millones, destacando 1.976 millones por sentencias a favor de pensionistas de Mutualidades Laborales.
• La tasa por reserva del dominio público radioeléctrico disminuye en 265 millones debido a demandas presentadas por operadoras para rebajar la tarifa de concesión de frecuencias.

Estas cifras reflejan la influencia de factores judiciales y regulatorios sobre los flujos fiscales, que pueden compensar parcialmente los efectos positivos de las reformas impositivas.

Récord histórico de recaudación y análisis macroeconómico

Entre enero y noviembre, los ingresos fiscales alcanzan 301.355 millones de euros, un aumento del 10% respecto a los 294.734 millones del mismo periodo de 2024. La proyección para el cierre de 2025 indica un nuevo récord histórico.

Los expertos economistas destacan que “la política fiscal implementada este año ha permitido equilibrar la carga tributaria entre consumidores, empresas y sectores estratégicos, generando un flujo adicional que refuerza la sostenibilidad presupuestaria”.

El incremento récord se explica por la combinación de:

• Ajustes en tipos impositivos del IVA y electricidad.
• Revisión de compensaciones de bases negativas y consolidación de pérdidas.
• Introducción de nuevos tributos financieros y sobre productos de tabaco.
• Reacción frente a contingencias climáticas y judiciales.

Estas medidas fortalecen la base tributaria, incrementan la previsibilidad de ingresos y permiten al Estado mantener políticas de gasto social y estabilidad macroeconómica.

Perspectivas para 2026 y retos fiscales

El Ministerio de Hacienda señala que el principal desafío es mantener la sostenibilidad fiscal sin comprometer la competitividad de empresas ni la capacidad adquisitiva de los hogares. Los expertos recomiendan reforzar los mecanismos de control, modernizar la administración tributaria y adaptar los tipos impositivos a la evolución del mercado energético y financiero.

Además, la gestión de riesgos judiciales y la recuperación de impuestos especiales deben coordinarse con políticas de estímulo económico, asegurando que la presión fiscal sea progresiva y equitativa.

Hacienda proyecta que las cifras récord permitirán financiar inversiones estratégicas y mantener programas de protección social, al tiempo que refuerzan la credibilidad fiscal de España ante organismos internacionales y mercados financieros.