Subgen AI cierra su OPA sobre Substrate AI con una aceptación del 23,89% del capital en acciones de clase 'A'

La oferta pública de adquisición (OPA) voluntaria lanzada por Subgen AI, la compañía de inteligencia artificial (IA) que controla Substrate AI, sobre las acciones de clase 'A' se ha cerrado con una aceptación de 48.547.347 títulos, lo que representa el 23,89% del capital correspondiente a esta clase de acciones.

La operación, que se dirigía a hasta el 95% de las acciones tipo 'A' que no estaban ya en manos del oferente, estaba condicionada a alcanzar un mínimo del 5% del capital de Substrate AI en esta clase de acciones (10.161.163 títulos) y ha superado ampliamente dicho umbral, por lo que la oferta resulta eficaz conforme a sus términos.

Subgen AI había formulado la OPA como una operación de canje en la que los accionistas de Substrate AI que acudieran recibirían seis acciones clase 'B' de Subgen AI por cada acción clase 'A' aportada, lo que equivale a un precio de 0,1756 euros por título tomando como referencia el cierre de Subgen AI del 3 de marzo (0,314 coronas suecas) y un tipo de cambio de 1 euro por 10,7265 coronas.

Según esa ecuación de canje, el conjunto de las acciones clase 'A' de Substrate AI se valoraba en aproximadamente 35,7 millones de euros, de los que unos 33,9 millones de euros correspondían al 95% del capital al que se dirigía la oferta.

Antes de la OPA, Subgen AI mantenía una participación directa del 15,07% de las acciones clase 'A' de Substrate AI y otra indirecta del 43,83% a través de acuerdos de sindicación de voto con diversos accionistas, sin considerar las 18.758.919 acciones tipo 'A' prestadas en garantía a Atlas Capital Markets.

La sociedad no será excluida de cotización, ya que la oferta no tiene como finalidad la exclusión de las acciones de Substrate AI de BME Growth, sino incrementar la participación y el control del oferente sobre la compañía.

Subgen AI considera su inversión en Substrate AI como una participación estratégica dentro de su plan de expansión del negocio de inteligencia artificial en Europa y otras regiones, utilizando a la española como vehículo inversor en el mercado nacional y como responsable de construir y operar la infraestructura de IA necesaria para el despliegue de esta tecnología en el continente.